SEC反驳Ripple:与LUNA事件的Terra和解性质不同

本站(120btc.com)：美国证券交易委员会(sec)在2020年12月起诉瑞波(ripple)，指控其自2013年以来，就开始通过注册「证券」(瑞波币)募资，金额高达13亿美元。虽然该案在去年7月由瑞波取的初步胜利，但双方在罚款部分仍未达成共识，目前，双方的法律斗争仍在继续。

先前SEC对Ripple提出的罚款总额接近20亿美元，其中包括1.982亿美元的判决前利息、8.763亿美元的民事罚款以及8.763亿美元的非法所得。

Ripple要求民事罚款降为1000万美元

在6月13日时，Ripple援引SEC与Terraform Labs达成的和解协议，再次向美国纽约南区地方法院法官Analisa Torres要求处以不超过1000万美元的民事罚款。Ripple的律师表示：在类似(甚至更严重)的案件中，证券交易委员会(SEC)同意的民事罚款范围为被告总收入的0.6%到1.8%。Terraform案件符合这一模式。而在本案中，SEC追求的民事罚款远远超出这一范围，尽管此案没有任何欺诈指控，机构买家也未遭受重大损失。因此，Terraform案件证实了法院应该拒绝SEC不成比例且前所未有的要求，并且适当的民事罚款不应超过1,000万美元。

驳回Ripple降低罚款请求

不过SEC在隔日(14)致AnalisaTorres的信件中，驳回Ripple降低罚款的论点：与Terraform Labs及其联合创始人Do Kwon达成的45亿美元和解，包括4.2亿美元的民事罚款，是因为该公司已经破产，同意退还资金给投资者，并解雇了当时违规的负责人。而Ripple并未同意任何这些补救措施——事实上，Ripple什么都没同意。

另外，SEC还表示，Ripple认为Terraform Labs的4.2亿美元民事罚款占其330亿美元总销售额的1.27%，不过这并非是同等比较。SEC补充道，Terraform Labs的罚金是依据违规行为的毛利润做估算，也就是超过35亿美元，占比接近12%。

SEC认为，如果同样的比率适用于Ripple被要求交出的8.763亿美元毛利润，则民事罚款将为1.026亿美元。SEC对于Ripple提出的1000万美元民事罚款补充道：如此低的罚款不能满足民事处罚法规的目的。